随着证券市场的发展成熟演化,投资品种的丰富,以及投资理念的分化,使得开放式基金也开始逐渐走出投资风格趋同的困境,日渐显示了基金投资风格异化和产品风格的区别。这使得投资者可以利用风格迥异的基金品种,进行基金组合投资,以实现资产稳健的增值,同时满足实际理财需求。
以股票型基金为例,根据晨星(深圳)的统计,66只可比的基金中,今年上半年收益率最高的为91.08%,最低的为29.62%,两者相差达61.46个百分点。同样,近一年来,基金收益率的波动也呈现较大的区别,最低的波动率为15.1%,而最高达26.35%。同为股票型基金,风险/收益程度却拉开了距离。此外,从今年二季度基金季度报告来看,有的
股票型基金风格进取,基金股票仓位达到近95%,而较为稳健的基金股票仓位只有41%,同样,以重仓股集中度为代表 |
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